對于投資者來(lái)說(shuō)，認清大勢很重要，如果一不小心看錯形勢行情便容易掉進(jìn)金錢(qián)黑洞。所以，對于這些中國未來(lái)將迎來(lái)的大勢，投資者們最好要積極打破自己原有的觀(guān)念，順“勢”而為。

▌互聯(lián)網(wǎng)+ ▌

在深化改革提速、政策紅利不斷釋放的背景下，互聯(lián)網(wǎng)+主題投資仍是市場(chǎng)重點(diǎn)追逐對象。

中國國務(wù)院總理李克強在“3?15”答中外記者提問(wèn)時(shí)表示，站在“互聯(lián)網(wǎng)+”的風(fēng)口上順勢而為，會(huì )使中國經(jīng)濟飛起來(lái)。

馬化騰在“兩會(huì )”上也交出了一份利人利己的推動(dòng)“互聯(lián)網(wǎng)+”全面發(fā)展的戰略提案，為自己的“連接”做著(zhù)努力，在被“互聯(lián)網(wǎng)+”點(diǎn)燃的傳統行業(yè)中，“互聯(lián)網(wǎng)金融”迅速火成香餑餑。

在金融創(chuàng )新利好聲音以及監管機構的包容下，互聯(lián)網(wǎng)金融的商業(yè)模式由輕轉重，越來(lái)越多的和實(shí)業(yè)、和傳統行業(yè)相結合。

業(yè)內人士認為，投資就是要選在未來(lái)真正有成長(cháng)潛力的行業(yè)和個(gè)股，互聯(lián)網(wǎng)板塊有望成為貫穿今年全年的投資主線(xiàn)。

與第一代互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng )業(yè)者不同，基于移動(dòng)終端的線(xiàn)上線(xiàn)下融合，成為了新一代創(chuàng )業(yè)者乃至部分巨頭的殺手锏，其成長(cháng)速度、消費頻次和用戶(hù)成長(cháng)規模，以及所帶動(dòng)產(chǎn)業(yè)的多樣化，也開(kāi)始超越了前輩互聯(lián)網(wǎng)公司。

交通出行類(lèi)O2O服務(wù)成為2015年上半年最為炙手可熱的風(fēng)口，滴滴、快的、Uber、易到用車(chē)、神州專(zhuān)車(chē)等在線(xiàn)出行平臺，在短短數月內完成了風(fēng)馳電掣的融資、整合；同時(shí)，從初始出租車(chē)、專(zhuān)車(chē)簡(jiǎn)單業(yè)務(wù)開(kāi)始，短短數月內，在線(xiàn)出行平臺即衍生發(fā)展順風(fēng)車(chē)、快車(chē)、代駕等多元化業(yè)務(wù)，這種變革速度前所未有。

值得注意的是，雖然面臨行業(yè)監管界定、傳統出租車(chē)對沖等問(wèn)題，但人們依然認為，高頻、剛需驅動(dòng)下，互聯(lián)網(wǎng)帶來(lái)的數據和共享經(jīng)濟優(yōu)勢，必然與交通行業(yè)融合，不少人甚至認為“這是類(lèi)似當年汽車(chē)對馬車(chē)的革命”。

與此同時(shí)，長(cháng)期植根線(xiàn)上線(xiàn)下服務(wù)連接的垂直領(lǐng)域，以及捕捉到移動(dòng)O2O商機的創(chuàng )業(yè)者，隨著(zhù)智能手機“器官化”，開(kāi)始春風(fēng)化雨地改變人的生活。

美團、大眾點(diǎn)評、餓了么等公司，從原來(lái)PC團購商業(yè)脫胎演進(jìn)，向更多元的O2O交易服務(wù)平臺轉型，在傳統餐飲、票務(wù)之外，嘗試更多服務(wù)鏈接，尤其是外賣(mài)、到家服務(wù)的出現，更是打破了線(xiàn)上線(xiàn)下服務(wù)邊界。

“這些產(chǎn)業(yè)直接面對消費者，消費者有沖動(dòng)和需求，這也吸引了很多創(chuàng )業(yè)者的注意，所以這方面進(jìn)展較快?！被ヂ?lián)網(wǎng)觀(guān)察人士洪波認為，相比而言，C端“互聯(lián)網(wǎng)+”更加容易突破，所以目前看到比較有代表性的“互聯(lián)網(wǎng)+”首先是消費購物、生活服務(wù)以及部分相對有突破性的比如交通出行、金融、旅游等方面，隨著(zhù)“互聯(lián)網(wǎng)+”進(jìn)一步推進(jìn)，B端、產(chǎn)業(yè)上游互聯(lián)網(wǎng)化，也會(huì )進(jìn)一步滲透進(jìn)來(lái)。

除了消費購物、生活服務(wù)、交通等高頻服務(wù)率先互聯(lián)網(wǎng)升級外，實(shí)際上包括家電制造、旅游、金融、醫療健康、教育、汽車(chē)、房產(chǎn)家裝等重資產(chǎn)領(lǐng)域，也在不同程度介入到“互聯(lián)網(wǎng)+”之中。

以旅游行業(yè)為例，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展正在重構傳統旅游產(chǎn)業(yè)鏈，去中心化、去中介化、自由行趨勢明顯，人們越來(lái)越重視旅游體驗，互聯(lián)網(wǎng)有效減少了中間環(huán)節，減少了信息不對稱(chēng)。2015年注定成為旅游O2O發(fā)展元年，旅游O2O將獲得迅猛發(fā)展，相關(guān)數據顯示，2015年旅游業(yè)產(chǎn)生的投資、融資額會(huì )達到600億美元。

在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域，“隨著(zhù)微眾銀行和網(wǎng)商銀行成立，標志著(zhù)互聯(lián)網(wǎng)金融取得了突破，開(kāi)始進(jìn)入到了銀行形態(tài)?！敝醒胴斀?jīng)大學(xué)教授黃震認為，包括大數據、云計算等技術(shù)，給金融行業(yè)帶來(lái)了新的商業(yè)運營(yíng)模式和想象空間。

▌中國制造2025 ▌

中國國務(wù)院辦公廳6月24日發(fā)布《關(guān)于成立國家制造強國建設領(lǐng)導小組的通知》。根據通知，領(lǐng)導小組主要職責為統籌協(xié)調國家制造強國建設全局性工作，審議推動(dòng)制造業(yè)發(fā)展的重大規劃、重大政策、重大工程專(zhuān)項和重要工作安排，加強戰略謀劃，指導各地區、各部門(mén)開(kāi)展工作，協(xié)調跨地區、跨部門(mén)重要事項，加強對重要事項落實(shí)情況的督促檢查。

而根據此前媒體報道，在領(lǐng)導小組統籌協(xié)調下，國家還將陸續設立多個(gè)“中國制造2025”重要咨詢(xún)和實(shí)施組織。

領(lǐng)導小組的成立，是“1+X”中的“X”系列配套政策穩步推進(jìn)的有力保障，也將促進(jìn)各省區、各分行業(yè)的“制造2025”相關(guān)規劃的出臺。

目前《中國制造2025安徽篇》、《國防科技工業(yè)2025》編制工作已啟動(dòng)；工信部2015年智能制造專(zhuān)項項目也已公示，未來(lái)出臺的多個(gè)相關(guān)配套政策文件將為《中國制造2025》帶來(lái)持續的主題投資機會(huì )。

“中國制造2025”:更具中長(cháng)期投資價(jià)值。中國處于全面復興的歷史階段，需再次成為世界制造強國。目前中國制造“大而不強”;《中國制造2025》提出到2025年進(jìn)入世界強國之列。

如果說(shuō)“互聯(lián)網(wǎng)+”是“軟”的一面，“中國制造2025”則是建設制造強國的“硬”的一面。中國裝備制造業(yè)是未來(lái)真正具有國際競爭力、可以通過(guò)“一帶一路”走出去的大產(chǎn)業(yè)。

“中國制造2025”不僅僅是2015年短期的主題性投資，更有其未來(lái)基本面的支撐，具有中長(cháng)期投資價(jià)值。

中國制造2025和工業(yè)4.0主攻方向均為智能制造，但“中國制造2025”內容更加廣泛，包含10大領(lǐng)域:新一代信息技術(shù)、高檔數控機床和機器人、航空航天裝備、海洋工程裝備及高技術(shù)船舶、先進(jìn)軌道交通裝備、節能與新能源汽車(chē)、電力裝備、新材料、生物醫藥及高性能醫療器械、農業(yè)機械裝備。重點(diǎn)看好航空航天、機器人、先進(jìn)軌道交通裝備。

《中國制造2025》10大重點(diǎn)領(lǐng)域過(guò)半在機械軍工行業(yè)，機械軍工行業(yè)投資可關(guān)注六大重點(diǎn)領(lǐng)域:航空航天裝備、新一代信息技術(shù)(互聯(lián)網(wǎng)+)、高檔數控機床和機器人、先進(jìn)軌道交通裝備、海洋工程裝備及高技術(shù)船舶和農業(yè)機械裝備。

華泰證券指出，“互聯(lián)網(wǎng)+”趨勢下的信息化與工業(yè)化深度融合是主線(xiàn)，生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)與制造業(yè)融合是未來(lái)融合發(fā)展的拓展方向，建議投資者重點(diǎn)關(guān)注技術(shù)融合出現的領(lǐng)域與政府產(chǎn)業(yè)管制放松的領(lǐng)域。預期在中長(cháng)期內，生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)的產(chǎn)業(yè)進(jìn)入管制將有進(jìn)一步放松，市場(chǎng)競爭結構將更為合理。

中信建投證券指出，智能化轉變是必然趨勢，在此趨勢下的投資機會(huì )來(lái)自三個(gè)方面。一是智能控制裝置，即工業(yè)自動(dòng)控制裝置發(fā)展趨向于數字化、智能化；二是智能制造機器，即工業(yè)機器人、數控機床及智能化成套裝備；三是智能終端產(chǎn)品，即能夠融入智能化與網(wǎng)絡(luò )化的智能型產(chǎn)品。

▌國企改革 ▌

現在，政府似乎比以往任何時(shí)候都有決心要解決國企內部的管理缺陷，把中國經(jīng)濟重塑成為更突出的市場(chǎng)導向型和實(shí)業(yè)型經(jīng)濟。

在最近幾個(gè)月，中國政府似乎偏向于另一種改革路線(xiàn)。合并兩家國有鐵路工程公司的工作進(jìn)行得如火如荼，目的是避免資源重復，在海外市場(chǎng)創(chuàng )造更大的規模。

根據政府對鐵路企業(yè)合并的接納程度來(lái)看，新一輪國企活動(dòng)可能為投資者帶來(lái)重大的機會(huì )。

自從政府目標公布以來(lái)，中國一半以上的省份和直轄市陸續公布了各種不同的國企改革方案。廣東、重慶和上海所公布的方案似乎比其他一些省份更加詳細。

例如，廣東據聞在2014年中期已選定50家國企試點(diǎn)引進(jìn)國外投資者，并計劃到2017年將70%的國企開(kāi)放給私有資本。

據英國政府簡(jiǎn)報所述，重慶已向私有投資者開(kāi)放100多家國企的股權投資。上海表示有意到2020年讓某些私有資本參與到其60%的國企中，并負責促進(jìn)一些影響力較大的企業(yè)行動(dòng)開(kāi)展，特別是向有困難的酒店企業(yè)注入私有資本，以及整合地方食品零售業(yè)。

在其他地方，位于華南地區的海南省表示計劃將交通運輸、建筑、能源和旅游等行業(yè)向私有資本開(kāi)放。

太平洋證券對于國企改革的投資線(xiàn)索建議挖掘：第一批試點(diǎn)央企和第二批潛在試點(diǎn)集團(第一批中的中糧系、國投系，第二批可能的中國船舶重工集團、中國輕工集團)；

2)有人事變動(dòng)的央企和資源整合平臺龍頭：鋼鐵、汽車(chē)、煤炭(如寶鋼系、東風(fēng)汽車(chē)系)等國企資產(chǎn)的整合；

3)央企唯一上市平臺中存在整合預期的公司：市值不大，又是集團唯一上市平臺的公司，在一季度自身經(jīng)營(yíng)面臨轉型要求，推薦關(guān)注哈爾濱電氣集團的佳電股份和武鋼集團的武鋼股份。

國泰君安認為，央企改革將是下一階段主題熱點(diǎn)的重點(diǎn)配置方向，存在三大投資機會(huì )：

①央企改革試點(diǎn)，特別是國資管理體制和混改的試點(diǎn)(中糧/國投/中建材/國藥/新興際華和中節能六大集團)，推薦：國投新集、中國巨石、啟源裝備、國藥股份、北新建材、國藥一致，另外中糧屯河也將受益；

②央企國資證券化，重點(diǎn)在傳統上證券化程度不高的行業(yè)，大集團小公司通過(guò)資產(chǎn)注入實(shí)現證券化進(jìn)程加快，推薦：國電電力、風(fēng)神股份、葛洲壩，另外一拖股份受益；

③以行業(yè)性的國資運營(yíng)和投資公司為核心，央企會(huì )進(jìn)行大規模整合、重組和合并，資源類(lèi)和高端裝備是重點(diǎn)方向，推薦：中國重工、中煤能源、國電南瑞。

▌一帶一路 ▌

隨著(zhù)各國政府的積極響應，以及相關(guān)配套政策和配套服務(wù)的完備，“一帶一路”建設正值全面啟動(dòng)、深入推進(jìn)的關(guān)鍵時(shí)期。

業(yè)內人士認為，中國企業(yè)將迎來(lái)新一輪境外直接投資的高潮。誰(shuí)抓住了當前的投資機遇，誰(shuí)就有可能在未來(lái)占據有利的競爭地位，成為世界一流跨國公司。

“一帶一路”地區覆蓋總人口約46億（超過(guò)世界人口60%），GDP總量達20萬(wàn)億美元（約全球1/3）。

區域國家經(jīng)濟增長(cháng)對跨境貿易的依賴(lài)程度較高，2000年各國平均外貿依存度為32.6%；2010年提高到33.9%；2012年達到34.5%，遠高于同期24.3%的全球平均水平。

根據世界銀行數據計算，1990-2013年期間，全球貿易、跨境直接投資年均增長(cháng)速度為7.8%和9.7%，而“一帶一路”相關(guān)65個(gè)國家同期的年均增長(cháng)速度分別達到13.1%和16.5%；

尤其是國際金融危機后的2010-2013年期間，“一帶一路”對外貿易、外資凈流入年均增長(cháng)速度分別達到13.9%和6.2%，比全球平均水平高出4.6個(gè)百分點(diǎn)和3.4個(gè)百分點(diǎn)。

“一帶一路”正在形成除大西洋貿易軸心和太平洋貿易軸心之外，新的以亞歐為核心的全球第三大貿易軸心。

預計未來(lái)十年，“一帶一路”出口規模占比有望提升至1/3左右，成為中國的主要貿易和投資伙伴。

對外經(jīng)貿大學(xué)國際經(jīng)濟研究院中國對外經(jīng)濟貿易研究室主任楊立強認為，“一帶一路”的提出和逐步推進(jìn)將為中國企業(yè)境外直接投資帶來(lái)前所未有的戰略機遇。

首先，大規?；A設施建設將拉動(dòng)相關(guān)制造業(yè)海外投資。當前“一帶一路”橫跨歐亞非三大洲，沿線(xiàn)地區基礎設施建設規模相當可觀(guān)，與之相關(guān)的工程建筑、鋼鐵業(yè)、建筑材料業(yè)、裝備制造業(yè)、運輸設備制造業(yè)乃至通信、電子、化工等制造業(yè)都將獲得強勁的增長(cháng)驅動(dòng)力。隨著(zhù)大規?；A設施建設的逐步鋪開(kāi)，相關(guān)行業(yè)的境外直接投資將逐步提速。

其次，基礎設施條件提升將改善沿線(xiàn)國家的整體投資環(huán)境。

第三，沿線(xiàn)國家間的產(chǎn)業(yè)合作將推進(jìn)中小企業(yè)的境外直接投資。

最后，“一帶一路”將拉動(dòng)服務(wù)業(yè)投資。大規?；A設施建設將拉動(dòng)相關(guān)生產(chǎn)服務(wù)業(yè)境外投資；基礎設施建設過(guò)程將推動(dòng)中國金融機構的海外業(yè)務(wù)拓展；整體投資環(huán)境的改善會(huì )刺激貿易、運輸、跨境電子商務(wù)等領(lǐng)域的境外直接投資。

沃藍投資總監尚國明，認為“一帶一路”有三個(gè)層面的內容，可能最先受益的板塊，有兩個(gè)方向，一個(gè)是正規項目中要落地的，像施工類(lèi)的，工程是承包的；第二個(gè)是由“一帶一路”帶出來(lái)的跨境電商。

國信證券北京投研中心首席投資顧問(wèn)劉鵬表示；希望大家在“一帶一路”上的思路寬一點(diǎn)，而且交易步驟根據盤(pán)面做一些循序漸進(jìn)會(huì )更好一些。

“一帶一路”的巨大機遇，也為相關(guān)上市公司打開(kāi)了成長(cháng)的空間。

根據Wind資訊統計，51家“一帶一路”概念上市公司2014年合計實(shí)現營(yíng)業(yè)收入16915.36億元，同比增長(cháng)5.8%；合計實(shí)現歸屬于母公司股東的凈利潤474.70億元，同比增長(cháng)17.5%。

目前，已有更多的上市公司加大了“一帶一路”的布局。

▌“十三五”規劃 ▌

中共中央政治局7月20日召開(kāi)會(huì )議，決定今年10月在北京召開(kāi)中國共產(chǎn)黨第十八屆中央委員會(huì )第五次全體會(huì )議，主要議程是：中共中央政治局向中央委員會(huì )報告工作，研究關(guān)于制定國民經(jīng)濟和社會(huì )發(fā)展第十三個(gè)五年規劃的建議。

會(huì )議強調，“十三五”時(shí)期，我國發(fā)展的環(huán)境、條件、任務(wù)、要求等都發(fā)生了新的變化。認識新常態(tài)、適應新常態(tài)、引領(lǐng)新常態(tài)，保持經(jīng)濟社會(huì )持續健康發(fā)展，必須有新理念、新思路、新舉措。

5月27日，習近平在浙江發(fā)表了對“十三五”的重要講話(huà)，為“十三五”規劃了大方向。據每日經(jīng)濟新聞報道，鋼鐵、有色金屬、機器人、信息通信、生物醫藥、軟件和大數據等多個(gè)行業(yè)的“十三五”規劃已進(jìn)入編制階段。

分析人士認為，目前A股市場(chǎng)處于后危機時(shí)期，迫切需要具有號召力的新行情線(xiàn)索浮出水面。在此時(shí)期，十三五規劃開(kāi)始進(jìn)入討論期，可能會(huì )引發(fā)較高的市場(chǎng)關(guān)注度。其對A股二級市場(chǎng)的影響，值得持續關(guān)注。

▌環(huán)保行業(yè) ▌

此外，環(huán)保行業(yè)也是一大投資機會(huì )。在5月27日，習近平發(fā)表對“十三五”的重要講話(huà)時(shí)，將建設良好生態(tài)環(huán)境，上升到“人民生活質(zhì)量的增長(cháng)點(diǎn)、展現我國良好形象的發(fā)力點(diǎn)”的高度。

近年來(lái)，我國每年的環(huán)保投入約為一萬(wàn)億元，而“大氣十條”、“水十條”和“土十條”頒布后，預計“十三五”期間環(huán)保投入將上升到每年兩萬(wàn)億元左右。

以上海為例，環(huán)博會(huì )高峰論壇期間，上海環(huán)保局局長(cháng)張全表示，過(guò)去15年，上海已經(jīng)實(shí)施了5輪“環(huán)保三年行動(dòng)計劃”，政府承諾每年的環(huán)保投入不低于GDP的3%。

就在今年，上海市又推出了新一輪的“環(huán)保三年行動(dòng)計劃”，在空氣、水源、土壤、工業(yè)等八大領(lǐng)域安排了230多個(gè)重大項目和中小項目，3年累計要投入1000億元左右。

這其中，很多都是環(huán)保企業(yè)的機會(huì )。張全舉例說(shuō)，上海的VOC總量還比較高，相當于十年前的二氧化硫，遍布于工業(yè)的各個(gè)領(lǐng)域。重點(diǎn)企業(yè)大概有2000家，都需要進(jìn)一步改善治理，環(huán)保企業(yè)可以“積極跟進(jìn)”。

另外，上海市政府還打算把原先一些體制內的業(yè)務(wù)讓渡出來(lái)，例如一些環(huán)境監測和環(huán)境咨詢(xún)業(yè)務(wù)，將從事業(yè)單位讓渡給市場(chǎng)，這樣還能取得更好的治理效果。

企業(yè)嗅到了商機。臺灣仁維國際股份有限公司業(yè)務(wù)專(zhuān)員呂奕良表示，相比中國臺灣地區，大陸“更有錢(qián)”，環(huán)境治理的力度也更大，所以非常希望能與大陸的地方政府或企業(yè)合作。

在中國環(huán)博會(huì )現場(chǎng)采訪(fǎng)，幾乎所有的受訪(fǎng)企業(yè)都表示，生意比以前好了。

常州金能環(huán)保工程有限公司副總經(jīng)理周雪琳表示，他們企業(yè)不做廣告，但還是有越來(lái)越多的客戶(hù)主動(dòng)找上門(mén)購買(mǎi)他們的設備，主要原因是政府對排污企業(yè)要求更嚴了，過(guò)去，排污企業(yè)只需要買(mǎi)一套“假設備”，檢查來(lái)了應付一下，平常都不用開(kāi)；現在，治污設備不但要有，而且必須運行。

環(huán)境保護部環(huán)境規劃院副院長(cháng)兼總工王金南也曾表示，“未來(lái)10年是環(huán)境與經(jīng)濟的‘兩難’期，但也是環(huán)保大有作為期?！?br/>