飛揚集團（01901.HK）今日港交所掛牌上市。公告顯示，飛揚集團全球發(fā)售1.25億股，其中香港發(fā)售3750萬(wàn)股，國際配售8750萬(wàn)股；發(fā)售價(jià)每股1.05港元；每手2000股，獨家保薦人為智富融資，所得款項凈額估計約為8770萬(wàn)港元。

香港公開(kāi)發(fā)售獲非常大幅超額認購，相當于香港公開(kāi)發(fā)售下初步可供認購香港發(fā)售股份總數約19.14倍。國際配售已獲輕微超額認購，國際配售的發(fā)售股份最終數目為8750萬(wàn)股股份，占于任何超額配售權獲行使前全球發(fā)售下初步可供認購的發(fā)售股份約70%。

飛揚集團是一家位于中國浙江省寧波市的知名旅游服務(wù)提供商。根據弗若斯特沙利文報告，按2017年的收入計，集團在浙江省所有旅行社中排名第五，所占市場(chǎng)份額為0.9%。

飛揚集團的執行董事、董事長(cháng)兼行政總裁何斌鋒于2001年創(chuàng )辦集團，當時(shí)何斌鋒預計中國（尤其是中國浙江省寧波市）旅游業(yè)存在巨大市場(chǎng)潛力。創(chuàng )辦集團之前，何斌鋒于杭州大學(xué)（現稱(chēng)浙江大學(xué)）完成了旅游經(jīng)濟學(xué)專(zhuān)業(yè)本科學(xué)業(yè)。 何斌鋒曾在多家旅行社工作多年，并于寧波市旅游局寧波市旅游質(zhì)量監督管理所任職。

值得注意的是，于2015年11月20日，飛揚集團獲批準其股份于中國的全國中小企業(yè)股份轉讓系統有限責任公司（“新三板”）掛牌（股票代碼：834651）。其股份于2015年12月8日開(kāi)始在新三板買(mǎi)賣(mài)。于2017年11月3日，飛揚集團申請新三板摘牌并隨后接獲有關(guān)監管批準。新三板摘牌于2017年11月15日完成且不再在新三板掛牌，市值約為人民幣6360萬(wàn)元。

于2017年1月，飛揚集團啟動(dòng)于深圳證券交易所創(chuàng )業(yè)板上市的早期籌備工作，就飛揚集團展開(kāi)輔導期在中國證監會(huì )寧波證監局辦理登記。于2018年8月，中國證監會(huì )寧波監管局已接受飛揚集團終止輔導。于最后可行日期，飛揚集團尚未就其建議于創(chuàng )業(yè)板上市遞交上市申請且飛揚集團確認，其不會(huì )進(jìn)行創(chuàng )業(yè)板上市計劃。

據悉，飛揚集團主要從事設計、開(kāi)發(fā)及銷(xiāo)售旅行團（包括傳統跟團游及定制旅游）；銷(xiāo)售自由行產(chǎn)品（主要包括提供機票或酒店住宿）；及為客戶(hù)提供旅游配套產(chǎn)品及服務(wù)，包括但不限于簽證申請辦理、旅游景點(diǎn)門(mén)票、會(huì )議服務(wù)和代辦旅游保險等。

截至2016年、2017年及2018年12月31日止年度，集團的旅行團銷(xiāo)售額分別約占總收入的90.8%、87.6%及85.3%，而自由行產(chǎn)品銷(xiāo)售額則分別約占相應期間總收入的5.1%、9.0%及12.1%。

從旅行目的地來(lái)看，集團提供中國跟團游和赴全球50個(gè)以上目的地的出境跟團游。于2016-2018年，出境游收入占比均在60%以上。其中，2016最熱門(mén)境外目的地為日本及韓國；而于2017-2018年，最熱門(mén)目的地變更為美國、歐洲及加拿大。

銷(xiāo)售渠道方面，線(xiàn)下銷(xiāo)售渠道包括旅游廣場(chǎng)、零售分公司、銷(xiāo)售辦公室、呼叫中心；在線(xiàn)銷(xiāo)售平臺包括集團的網(wǎng)站、移動(dòng)應用程序；獨立第三方經(jīng)營(yíng)的在線(xiàn)平臺包括去哪兒及飛豬等。

據悉，截至2016至2018年，公司分別實(shí)現營(yíng)收4.1億元、4.65億元及4.93億元；年內利潤分別為1801.5萬(wàn)元、2994.7萬(wàn)元及2349.6萬(wàn)元；毛利率分別為16.9%、19.3%及21.6%。其中，收入保持穩定增長(cháng)，歸因于旅行團及自由行產(chǎn)品銷(xiāo)售額增加。

募資用途方面，其中約20%用于增加市場(chǎng)份額并通過(guò)擴大及改善銷(xiāo)售渠道強化銷(xiāo)售；約35%用于增加向機票供應商支付的按金及預付款項；約10%用于升級信息技術(shù)系統；約10%用于提高品牌知名度及認知度；約15%用于于優(yōu)化集團的資本結構；約10%用于一般營(yíng)運資金。

*本文來(lái)源：格隆匯，作者：IPO那點(diǎn)事，原標題：《飛揚集團(01901.HK)首日掛牌低開(kāi)5.71%》。